尊敬的受益人：
華宸信托有限責任公司于2015年12月09日設立了“華宸信托•北京總部基地特定資產(chǎn)收益權投資集合資金信托計劃”（以下簡稱“本信托”）。作為受托人，現(xiàn)就本信托成立至2016年9月30日的信托事務向受益人報告如下，并為報告中所載資料的真實性、準確性和完整性負責。報告書中的內(nèi)容由本信托的受托人負責解釋。
一、信托計劃概要
1、信托計劃成立日：2015年12月09日
2、信托計劃規(guī)模：人民幣40,440萬元
3、信托計劃期限：24個月，自信托成立之日起期限屆滿12個月時，北京中關村豐臺園道豐科技商務園建設發(fā)展有限公司（以下簡稱“北京總部基地開發(fā)公司”或其指定的第三方提前回購本項目所投資5,000萬元的特定資產(chǎn)收益權。自信托成立之日起期限屆滿12個月后，如北京總部基地開發(fā)公司或其指定的第三方提前回購本項目所投資的特定資產(chǎn)收益權，則本信托計劃可提前結束；在24個月期限屆滿時，如本信托計劃未能按時結束，則無需召開受益人大會，本信托計劃自動進入延長期，延長期最長為12個月。
二、信托財產(chǎn)專戶開立情況
在信托計劃成立前，受托人為本信托計劃開立了信托財產(chǎn)專戶，開戶銀行為中國銀行呼和浩特市如意四緯路支行，賬號為1492 4377 6824。
三、信托資金的運用
受托人將本信托計劃資金用于投資北京總部基地開發(fā)公司合法持有的瑪雅島酒店、下沉廣場、地上會所以及配套車庫的經(jīng)營、租賃或出售而產(chǎn)生的特定資產(chǎn)收益權。北京總部基地開發(fā)公司將信托資金用于總部壹號項目裝修，如有剩余，將用于公司日常經(jīng)營。北京總部基地開發(fā)公司以其持有的位于北京市總部基地商圈內(nèi)，用于瑪雅島酒店，下沉廣場、地上會所經(jīng)營的房產(chǎn)為本信托項目提供抵押擔保。抵押物總面積65102.19平方米，評估價值合計為109,875.38萬元，項目實施過程中，0-12個月本金覆蓋抵押率為36.40%，本息覆蓋抵押率為45.87%。12-24個月，本金覆蓋抵押率為31.85%，本息覆蓋抵押率為35.99%。沈陽東北總部基地開發(fā)建設有限公司（以下簡稱“東北總部基地開發(fā)公司”）及北京瑪雅島酒店管理有限公司（以下簡稱“瑪雅島酒店管理公司”）為本信托計劃提供保證擔保。信托期限為24個月,滿12個月北京總部基地開發(fā)公司可提前還款。信托計劃期滿，北京總部基地開發(fā)公司按合同約定回購本信托計劃項下特定資產(chǎn)收益權。
北京總部基地開發(fā)公司成立于2003年3月6日，工商注冊號110000410181116，注冊地址為北京市豐臺區(qū)南四環(huán)西路188號三區(qū)4號樓，注冊資金為855萬美金，法定代表人為許為平。公司主營業(yè)務：開發(fā)、建設、出租、出售在豐臺區(qū)中關村豐臺園二期用地-道豐科技商務園規(guī)劃確定的用地范圍內(nèi)的房屋，擁有房地產(chǎn)開發(fā)貳級資質(zhì)。自2003年起，公司主要開發(fā)建設中國首個總部經(jīng)濟區(qū)-北京總部基地、總部廣場、金融港、以及瑪雅島酒店，總建筑面積140萬平方米，共有500棟總部樓以及總部會所、酒店、公寓等，商業(yè)配套齊備。目前，已全部建成并投入使用，區(qū)內(nèi)已有500多家國內(nèi)外大型企業(yè)、金融企業(yè)進駐。
截至2016年9月30日，北京總部基地開發(fā)公司總資產(chǎn)13,696,898,375.34元，總負債4,042,177,915.05元，所有者權益9,654,720,460.29元。目前公司運轉正常，主營業(yè)務和凈利潤穩(wěn)步增長，發(fā)展勢頭良好。
四、信托計劃的管理
1、受托人根據(jù)《信托公司管理辦法》及《信托公司集合資金信托計劃管理辦法》為本信托計劃開立了專門的信托財產(chǎn)賬戶，建立了單獨的會計賬戶進行管理和核算。
2、受托人在信托計劃的管理過程中恪盡職守，履行了誠實、信用、謹慎、有效管理的義務，制訂了一系列制度，并根據(jù)信托業(yè)務的需要設置了不同的部門和崗位，以實現(xiàn)各部門、崗位間的相互監(jiān)督和制衡。
3、截止2016年9月30日，信托計劃資金無任何挪用情況發(fā)生，項目按照有關信托文件運行正常，且沒有發(fā)生能夠影響信托財產(chǎn)安全及受益人利益的其他情況。
五、信托財產(chǎn)及收益情況
截止2016年9月30日，本計劃信托資產(chǎn)總計409,177,870.74元，其中貨幣資金為4,777,870.74元,買入返售金融資產(chǎn)為404,400,000.00元；信托負債為22,851.93元；信托權益合計為409,177,870.7455,018.81元，其中未分配利潤4,755,018.81元，實收信托404,400,000.00元。受托人管理信托財產(chǎn)產(chǎn)生的信托收入累計9,534,072.85元，均為利息收入；應由信托財產(chǎn)承擔的費用為7,135,700.05元，其中：受托人報酬7,128,000.00元；差旅費7,574.00元；銀行結算費126.05元。
六、 信托計劃的風險防范措施
（一）市場風險
本項目回購資金來源于北京總部基地開發(fā)公司持有物業(yè)的銷售收入，存在由于區(qū)域房地產(chǎn)市場需求出現(xiàn)較大變化，造成項目不能按計劃完成銷售，導致銷售收入不足，從而不能按期回購本信托項下特定資產(chǎn)收益權的情況。
我部對北京總部基地項目進行了實地考察，經(jīng)過10余年的發(fā)展，項目周邊配套設施完善，隨著眾多企業(yè)的入駐，目前已成為北京市東南四環(huán)區(qū)域重點商圈，具有較強的市場需求，且公司歷史開發(fā)及銷售記錄良好，已形成自己的經(jīng)營模式，能夠較好的規(guī)避市場風險。
（二）經(jīng)營風險
本項目經(jīng)營風險主要是指由于瑪雅島酒店、下沉廣場、地上會所等物業(yè)經(jīng)營不善而導致的信托計劃所受讓的特定資產(chǎn)收益權不能達到預定的收益率而產(chǎn)生的風險。
目前經(jīng)營物業(yè)、地上會所已部分簽署了6-15年的租賃合同，瑪雅島酒店經(jīng)過多年發(fā)展，已逐步形成核心競爭優(yōu)勢并累計了穩(wěn)定的客戶資源。
此外，本信托計劃將設立專項賬戶用于歸集所受讓的收益權所產(chǎn)生的收入，北京總部基地開發(fā)公司須保證賬戶余額滿足約定的收益水平，如不足，則其予以補足。
（三）回購風險
北京總部基地開發(fā)公司作為特定資產(chǎn)收益權回購方，存在不能按時進行回購的風險。
北京總部基地開發(fā)公司資產(chǎn)優(yōu)良，其持有的物業(yè)經(jīng)北京中立華資產(chǎn)評估有限責任公司評估，評估價值在100億元以上，且全部物業(yè)位于北京總部基地商圈內(nèi)，具有較強的變現(xiàn)能力。同時，公司將部分物業(yè)轉成出租，未來也將帶來較為穩(wěn)定的現(xiàn)金流。
公司外部融資渠道暢通，能夠為按約定進行回購提供較好的外部保證，進一步降低了本信托計劃的項目風險。
（四）抵押物風險
本信托計劃以瑪雅島酒店、位于總部廣場的車庫及部分下沉式廣場經(jīng)營物業(yè)以及地上會所經(jīng)營物業(yè)作為抵押物。抵押物已全部取得房屋所有權證。如交易主體違約，我司能夠?qū)Φ盅何镞M行處置。
本信托計劃期限屆滿時，如北京總部基地開發(fā)公司不能按約回購特定資產(chǎn)收益權，則該信托計劃無需召開受益人大會而自動進入延長期，延長期最長為12個月。在延長期內(nèi)，相應的信托融資成本將在原融資成本的基礎上再增加6個百分點，以加大其違約成本進而降低違約可能性，并可確保我公司有充足的時間對該抵押物進行處置。
為嚴格控制風險，本信托計劃抵押物的抵押率控制在本息46%以內(nèi)，滿12個月后，降至36%，為抵押物貶值和處置留出了充足的降價空間，以降低抵押物處置風險，保障信托計劃順利結束。
此外，北京總部基地開發(fā)公司將為本信托項目項下抵押物在本信托計劃存續(xù)期內(nèi)購買財產(chǎn)保險。我司在信托計劃存續(xù)期內(nèi)為唯一受益人。
七、信托經(jīng)理情況
受托人指定下列人員為本信托計劃的信托經(jīng)理：王健、呂游、趙曄、和瑛。